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Les achats chinois de produits laitiers ont reculé de 8% en équivalent matière sèche du lait, au premier trimestre 2024 comparé à la même période de 2023…
Les importations chinoises de poudre de lait entier ont tout de même progressé, dépassant de 7% leur faible niveau du même trimestre de l’an dernier, néanmoins, en cumul annuel mobile elle restent en retrait de près de 10% à 445 100 tonnes. Tous les autres produits reculent. Ainsi au premier trimestre, les importations chinoises de poudre de lait écrémé se replient de 29%, celles de poudre de lactosérum de 21% et la baisse est de 2% pour le fromage. Sur le seul mois de janvier les importations de beurre reculaient de 21%...
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Le premier importateur mondial de produits laitiers donne toujours le ton sur les prix mondiaux, et les perspectives sont mitigées pour 2024…
Après la chute de ses achats en 2022, la Chine est restée en retrait sur le marché mondial des produits laitiers en 2023. Les perspectives ne sont pas à un retour notable pour 2024. Les importations pourraient rester stables au premier semestre 2024…
• Un contexte macroéconomique défavorable…
• Une demande jugée assez terne
• La tenue du marché dépendra de l’offre
La Chine cherche à doper sa production de lait, qui a triplé en vingt ans…
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Alors que la croissance économique en Chine est bien plus basse que ces dernières années, les importations de produits laitiers du géant asiatique en pâtissent…
Conséquence de cette morosité économique, la consommation chinoise de produits laitiers n’a pas retrouvé son niveau d’avant-Covid. Les produits laitiers bénéficient pourtant toujours d’une bonne image. Dans ce contexte, les importations restent sous pression, en octobre elles se situaient 12% en équivalent lait sous leur niveau de l’an dernier. Le recul atteint 14% sur l’année. Ce sont les importations de poudre grasse qui ont le plus reculé (-38 % sur dix mois), notamment à cause des stocks, certes en baisse mais toujours actuellement à des records « depuis au moins six ans »…
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Ce qui se passe en Chine a un impact majeur sur les prix du lait et des produits laitiers. Depuis le début de l’année jusqu’en octobre, les importations chinoises de lait entier en poudre (WMP) ont été en retard de 38% par rapport à la période comparable de 2022, et les importations de janvier à octobre ont été les plus faibles depuis 2016. En octobre, la Chine a acheté 32% de moins de WMP qu’en octobre 2022, le volume le plus bas jamais enregistré depuis plus de 5 ans. Cela a suffi à ramener les importations globales de produits laitiers chinois bien en dessous des volumes de 2022…
Les estimations du FMI pour 2023 prévoient une croissance annuelle du PIB de 5,4%, une croissance modérée pour la 2ème économie mondiale. Pour l’avenir, le FMI s’attend à un ralentissement de la croissance. La faiblesse persistante du marché immobilier chinois et la faiblesse de la demande pour les exportations chinoises pourraient faire pression sur la croissance du PIB à seulement 4,6% en 2024, et d’ici 2028, la croissance en Chine devrait ralentir à environ 3,5% à mesure que la population du pays vieillit, selon le FMI…
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Nathan Penny, agroéconomiste principal chez Westpac-NZ, dit qu'il y a des signes que la demande en Chine reprend. Les données économiques récentes ont été plus positives que prévu, ce qui pourrait se traduire par une demande plus élevée au fil du temps. « La suppression des droits de douane de 10% à partir de janvier stimulera la demande chinoise ».
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La chute des prix du lait se poursuit. Au mois d’août, les prix ressortent en baisse de -9% /2022 à la même période à 3,76 RMB/kg soit environ 475 €/1 000 l contre 600 €/1 000 l l’an dernier à date. Ces prix ne sont pas incitatifs à la production pour le moment…
Les importations chinoises de poudres grasses se sont améliorées sur les mois de mai à juillet 2023/2022. Cependant, ces volumes ne compensent pas le fort recul de la demande sur le 1er trimestre 2023, et surtout pour le mois de janvier. Cette moindre demande est la conséquence de fortes hausses de production nationales de poudres grasses limitant ainsi les besoins. En cumul depuis le début de l’année, ces importations reculent de -38,4% /2022 dont -38% en provenance de la Nouvelle-Zélande et -78% en provenance d’Uruguay…
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La Chine continuera à jouer un « rôle crucial » sur les marchés laitiers mondiaux en tant que premier importateur mondial, mais elle est également en passe d’augmenter considérablement sa propre production de lait…
« En 2032, les importations devraient atteindre 15 millions de tonnes équivalent lait liquide (LME). » Cependant, Rabobank s'attend également à ce que l'offre de lait en Chine augmente de 41,5 millions de tonnes en 2023 à 47,4 millions de tonnes LME en 2032. Rabobank s’attend à ce que le nombre d’exploitations laitières de plus de 1 000 têtes se développe et domine le paysage laitier chinois et représente 56 % du cheptel du pays d’ici fin 2025. La production laitière chinoise a triplé au cours des 20 dernières années…
« Les facteurs d’évolution les plus importants qui influenceront l’offre intérieure seront les coûts de production, la disponibilité des terres, de l’eau, des génisses et des capitaux, ainsi que la future politique gouvernementale. Du côté de la demande, les risques à la baisse incluent une croissance plus faible des revenus, une croissance économique lente et une demande de consommation atone »…
De manière générale, Rabobank s'attend à ce que la demande annuelle de lait en Chine augmente de 2,4% en moyenne entre 2023 et 2032, avec une consommation de produits laitiers atteignant 62,2 millions de tonnes métriques au LME d'ici 2032.
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Dans l'ensemble, les importations totales de produits laitiers de juin ont été supérieures de 31,27% à celles du même mois en 2022. Juin a été le 2ème mois de 2023 au cours duquel les volumes d'importation de WMP ont été supérieurs à ceux de 2022…
Malgré la faiblesse des importations au cours des premiers mois de l'année, les importations depuis le début de l'année en juin sont devenues positives pour la première fois depuis longtemps. Le déficit des importations de produits laitiers est passé de -567 millions de kg à + 78 millions de kg…
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Après l'année 2022 dévastatrice pour les importations chinoises de produits laitiers, tous les regards étaient et continuent d'être tournés vers 2023. Les importations vont-elles s'améliorer ?
En mai, le volume des importations a augmenté de 30 187 tonnes, elles ont été supérieures de 10,41 % à celles du même mois en 2022. Mai a été le premier mois de 2023 au cours duquel les volumes d'importation de WMP ont été supérieurs à ceux de 2022…
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La caractéristique la plus notable des enchères de cette semaine est l'absence de la Chine sur le marché. Son retour sur le marché laitier mondial a été modeste et inégal ces 6 derniers mois. La dynamique ne semble pas "extrêmement favorable" aux prix…
L'indice GDT global a baissé de 0,9 %, entraîné par une baisse de 3 % des prix du WMP, une baisse plus importante que la baisse d'environ 1,5 % que le marché à terme avait prévue avant l'événement. Nat Keall, économiste à la banque néo-zélandaise ASB, a déclaré que les prix des produits laitiers ont largement dérivé au cours des récentes enchères du Global Dairy Trade, luttant pour maintenir une direction claire…
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La Chine représente plus de 26% du marché mondial des préparations pour nourrissons, cependant, la population chinoise est passée d'environ 18 millions de nouveau-nés en 2016 à ce qui est maintenant plus proche de 10 millions…
Les exportations irlandaises de préparations pour nourrissons vers la Chine ont représenté 266 millions d'euros sur les 722 millions d'euros d'exportations au total vers le pays l'année dernière. Cependant, cela est en baisse par rapport au pic de 2017 à 618 millions d'euros…
La baisse du taux de natalité en Chine et la substitution croissante des importations par les entreprises chinoises ont entraîné une réduction de la valeur des exportations de préparations pour nourrissons vers la Chine ces dernières années…
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La hausse de la production de lait en Chine contribue à la baisse de ses importations de poudre de lait. Néanmoins plusieurs facteurs sont défavorables à la production chinoise. Abcis pointe trois raisons pour lesquelles la croissance de la production laitière chinoise pourrait marquer le pas en 2023 :
• Le ciseau de prix : les coûts de production baissent beaucoup moins vite que les prix du lait
• La baisse des envois de foin des États-Unis vers la Chine (-30 % sur janvier/février comparé à un an plus tôt)
• Le non-renouvellement de contrats entre certaines laiteries et leurs éleveurs
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La production de lait en Chine continue d'augmenter, avec des rapports faisant état d'une croissance de la production de lait pour les 11 mois jusqu'en novembre 2022 supérieure d'environ 10 % à celle de la même période un an auparavant…
En raison de cette production excédentaire, le prix moyen du lait cru en Chine continue de baisser, avec le prix du lait cru signalé pour décembre en baisse de 4,2 % sur un an, et le prix moyen de 2022 inférieur de 2,9 % à celui des 11 premiers mois de 2021. Certains commentateurs chinois s'attendent à ce que le prix local du lait cru baisse encore de 7,8 % si les conditions de l'offre et de la demande se maintiennent…
Cette augmentation de 10 % de la production de lait coïncide avec une réduction signalée de la consommation totale de produits laitiers d'environ 4,9 %. La consommation de produits laitiers liquides est en baisse de 5,8 % sur un an en novembre, tandis que la consommation de lait en poudre a baissé de 12,6 % sur un an…
Pour 2023, les stocks sont bien approvisionnés et la consommation doit revenir à des niveaux « normaux » récents pour que le marché laitier chinois nécessite des importations importantes. L'économie chinoise revient lentement à la normalité. Certains prédisent que cette réponse se produira dans le deuxième trimestre de 2023, d'autres pensent plus tard dans l'année…
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Au cours des deux dernières années, il y a eu une baisse notable de 9% des exportations mondiales de produits laitiers vers la Chine entre les périodes 2021/22 et 2022/23. Cette tendance souligne l'influence considérable de la santé économique de la Chine sur le paysage international de l'industrie laitière…
En tant que plus grand marché laitier au monde, la Chine joue un rôle central dans la fixation des prix mondiaux à l'exportation des produits laitiers. Le récent ralentissement de l'économie chinoise fait peser un risque important sur les prix des produits laitiers exportés.
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La Chine est un acheteur important sur les marchés laitiers mondiaux, avec une forte influence sur la demande mondiale qui joue sur la dynamique des prix…
Les importations de produits laitiers en Chine ont totalisé 2,6 millions de tonnes en 2023, en baisse de 12% par rapport à l'année précédente. Ces tendances changeantes sont en partie motivées par l’augmentation de la production intérieure en Chine. La production laitière chinoise a totalisé 41 millions de tonnes en 2023, soit une hausse de 4,6% par rapport à l'année précédente et une augmentation de 28% par rapport à 2019…
L’autre moteur majeur de ce changement est l’économie chinoise qui ne s’est pas rétablie, avec des perspectives pessimistes pour 2024, ce qui réduit la demande alors que les consommateurs resserrent les cordons de leur bourse. Cela se voit particulièrement dans la restauration, où les produits laitiers sont souvent incorporés dans des plats conventionnels tels que la pizza ou les pâtisseries…
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Depuis 5 ans, la production laitière a continué sa croissance basée sur des investissements conséquents dans des méga fermes (>5 000 vaches). Dans le même temps, la consommation se stabilise voire recule sur certains produits laitiers depuis la crise du covid-19, d’où une baisse des besoins à l’importation…
En 2023, la production laitière est attendue en hausse de +4,6% à 41 Mt /2022. Depuis 2018, la production a augmenté de +10 Mt, soit +33%. Toutefois, la dynamique s’est quelque peu tassée au cours de l’année, car les prix du lait ont baissé et ne sont plus incitatifs. Ils s’affichent ainsi à 3,70 RMB/kg soit environ 470 €/t, en baisse de -10%/2022 et au plus bas depuis 2018…
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En 2020, les terres cultivées étaient 7% plus importantes qu'en 1995. Cette hausse imputable à la demande chinoise a causé de lourdes pertes à la biodiversité…
Après la grande famine du début des années 1960, les décideurs politiques chinois recherchaient la sécurité alimentaire domestique, alors que la surface céréalière par habitant du pays n'était que de 300 m²…
En 2010, un agriculteur nourrissait 3 à 4 personnes en Chine, contre 160 au Danemark, plus de 100 en France, 75 aux États-Unis…
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Selon les données de la FAO, environ 7 % du lait consommé en Chine est produit localement et environ 30% importé - principalement sous forme de lait de longue conservation et de lait entier en poudre, mais aussi sous forme de lait écrémé en poudre et de plus en plus de fromage…
La Chine est le plus grand importateur de produits laitiers. En 2022, environ 35% du commerce mondial total de lait était destiné à la Chine. Toutefois, les importations ont diminué ces dernières années et continuent de baisser…
Les analystes américains s’attendent à une baisse des importations de lait entier en poudre (WMP) et de lait écrémé en poudre (SMP) en 2024 en raison de l’augmentation de la production nationale. En revanche, la demande pour le lait UHT et le fromage importés pourrait légèrement augmenter…
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Fonterra s'attend à ce que la demande pour ses produits laitiers en Chine reprenne l'année prochaine. Dans un courriel, le directeur général de Fonterra, Miles Hurrell, a expliqué la situation en Chine…
« Nous entendons beaucoup parler du marché chinois en ce moment, car la réduction de la demande chinoise de lait entier en poudre importé a été l’un des principaux moteurs de la baisse des prix. La forte croissance de l’offre nationale de lait en Chine a été stimulée par les prix élevés du lait cru au cours des dernières années. »…
Le confinement prolongé de la Chine en raison du Covid-19 a réduit la demande des consommateurs pour les produits laitiers frais et cette demande n’a pas encore retrouvé les niveaux prévus précédemment. Les transformateurs chinois n’ont eu d’autre choix que de sécher par pulvérisation leurs excédents de lait, ce qui a entraîné des stocks élevés de lait entier en poudre sur le marché…
Hurrell affirme que des rapports font état d’un certain rééquilibrage de la production laitière intérieure de la Chine. « À mesure que ces changements du côté de l’offre se manifestent, il semble que la demande pour les produits néo-zélandais pourrait commencer à revenir au cours de l’année civile 2024. Cela coïncide avec la suppression des droits de douane restants sur les produits laitiers néo-zélandais à partir de janvier 2024 dans le cadre de l'accord de libre-échange entre la Nouvelle-Zélande et la Chine. »…
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• Les importations laitières chinoises continuent de baisser au 1er semestre • Les importations totales sont à leur plus bas niveau depuis 4 ans • Les importations de WMP ont chuté le plus de 45%
Des stocks élevés de lait entier en poudre (WMP), des prix internationaux plus élevés et le soutien du gouvernement à l'autosuffisance intérieure ont eu un impact sur les importations laitières chinoises en 2022. La tendance s'est poursuivie en 2023, avec une baisse des importations enregistrée au premier semestre…
La demande a diminué au milieu d'une vague de chaleur à travers le pays et d'un ralentissement de la croissance économique. Il existe une forte corrélation entre la croissance économique de la Chine et les importations de produits laitiers…
La plupart des importations de catégories de produits ont diminué au cours de la période, à l'exception du fromage et du lait caillé et des produits à base de lactosérum, qui ont résisté à la tendance…
La demande de la Chine pour le WMP semble actuellement limitée. La Chine est l'un des principaux importateurs de WMP et influence fortement les prix sur le marché mondial. Cette baisse des importations est à l'origine d'une grande partie de la faiblesse observée sur les marchés mondiaux…
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"Nous sommes très confiants dans l'avenir du marché chinois. Nous prévoyons que la demande de produits laitiers en Chine se renforcera progressivement au cours de l'exercice 2024 alors que l'économie chinoise continue de se redresser."…
La Chine représente environ un tiers des exportations totales de Fonterra. "La consommation de produits laitiers a considérablement augmenté en Chine et devrait continuer à le faire - en fait, la Chine devrait rester le plus grand importateur mondial de produits laitiers"...
La croissance de l'industrie laitière chinoise a ralenti en 2022 pour se situer en dessous de la moyenne dans l'industrie agroalimentaire. Mais la production de l'industrie laitière chinoise et la vitalité du marché des produits laitiers se redressent progressivement…
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L'introduction par la Chine des normes nutritionnelles les plus strictes au monde pour les préparations pour nourrissons risque d'inciter de nombreuses marques à abandonner un marché qui se rétrécit parallèlement à la baisse du taux de natalité dans le pays…
Les nouvelles règles imposées en février obligent les fabricants de lait maternisé à investir massivement pour refaire, tester, certifier et réenregistrer leurs produits pour la Chine, avant de lancer éventuellement de nouvelles campagnes de marketing…
Selon les analystes, cette mesure va encore ébranler un secteur déjà en première ligne du déclin démographique de la Chine, les grandes marques nationales et internationales étant susceptibles d'accroître leur part de marché alors que les plus petites se retirent. Quinn Mai, analyste chez Euromonitor International, estime que le marché chinois des préparations pour nourrissons chutera de 12,5 % pour atteindre 21 milliards de dollars d'ici 2025, en raison de la baisse de la demande.
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La Chine produit davantage de lait, et donc est moins aux achats de poudres en 2023. Au premier trimestre, les achats ont chuté de 35 %. Néanmoins un regain d’importations de fromage n’est pas exclu par les analystes de l’USDA…
La collecte de lait devrait atteindre 42 millions de tonnes en Chine cette année, prévoit l’USDA. C’est 4 % de plus que l’an dernier, grâce à une hausse du cheptel laitier et une amélioration de la productivité…
Dopée par la reprise économique et la fin des restrictions sanitaires, la consommation de fromage est attendue dynamique cette année en Chine, principalement dans les grandes métropoles de l’Est et du Sud du pays. Néanmoins la hausse des prix des fromages sur le marché mondial pourrait conduire à un tassement des importations…
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La Chine croule sous les stocks de poudres de lait. Ses habitants consomment moins de produits laitiers alors que la production nationale ne cesse de croître. Ce déséquilibre offre-demande ruine les élevages de dimension familiale alors que le nombre de méga fermes croît continument…
La Chine débute l'année avec des stocks de poudres de lait très importants (175 000 t en février 2023). Les confinements à répétition de la population et l'inflation des prix des produits alimentaires ont modifié les habitudes de consommation des Chinois. Les produits laitiers n'ont plus la côte, leur vente en ligne a chuté de 36 % au cours des neuf premiers mois de l'année passée…
Un des objectifs du plan quinquennal de produire 41 millions de tonnes (Mt) de lait d'ici 2025 pourrait être atteint dès cette année. En 2022, environ 39 Mt de lait ont déjà été collectées, soit 3 % à 7 % de plus que l'année précédente. «Dans la province de la Mongolie intérieure, 23 méga fermes ont été construites en 2021, entraînant une hausse du cheptel de la province de + 80.000 vaches. L'an passé, 41 nouvelles fermes de plus de 100.000 vaches ont été construites. Et pour 2023, quinze fermes sont en cours de construction»…
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En 2022, la Chine a été moins présente aux achats de produits laitiers qu’en 2021. D’une part, sa production de lait de vache est ressortie en hausse tandis que, d’autre part, les confinements ont limité la demande. En 2023, la production laitière pourrait montrer quelques signes de ralentissement tandis que la demande repart. Néanmoins, le rétablissement des importations au niveau de 2021 parait peu probable…
La production de lait en Chine a fortement augmenté ces trois dernières années. En 2022, elle ressort à 39,32 Mt en hausse de +6,8% /2021. La majeure partie de la collecte chinoise est orientée vers la fabrication de « produits liquides » tels que les laits de consommation, UHT ou pasteurisés, les yaourts et produits fermentés. Le repli des importations, initié en 2022, a permis un recul des stocks de poudres grasses de -25% en un an, à 175 000 t en février 2023. Au 1er janvier 2024, aucun droit de douane ne s’appliquera plus sur les produits laitiers néozélandais. Il n’y a déjà plus aucun droit de douane sur le lait liquide, les fromages et le beurre depuis 2022. La structure des importations va donc changer…
Il parait peu probable que les importations de poudres de lait reprennent rapidement compte tenu du dynamisme des fabrications chinoises. Néanmoins, la demande des ménages devrait progressivement revenir sur les produits frais ainsi que celle de la restauration ce qui pourrait tirer la demande en matière grasse notamment. Attention toutefois, tout incident géopolitique notamment autour de Taïwan par exemple pourrait changer la donne…
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